2025年證券法律法規(guī)考點：公開發(fā)行新股的條件和規(guī)則

證券法律法規(guī)考前幾頁紙，是希賽老師精心整理的考試相關(guān)資料，今天給大家分享的是證券法律法規(guī)考點：公開發(fā)行新股的條件和規(guī)則。

公開發(fā)行新股的條件和規(guī)則

首次公開發(fā)行新股的條件：

1、具備健全且運行良好的組織機構(gòu)；

2、具有持續(xù)經(jīng)營能力；

3、最近三年財務(wù)會計報告被出具無保留意見審計報告；

4、發(fā)行人及其控股股東、實際控制人最近三年不存在貪污、賄賂、侵占財產(chǎn)、挪用財產(chǎn)或者破壞社會主義市場經(jīng)濟秩序的刑事犯罪；

5、經(jīng)國務(wù)院批準的國務(wù)院證券監(jiān)督管理機構(gòu)規(guī)定的其他條件。

公開發(fā)行新股的規(guī)則：

公司對公開發(fā)行股票所募集資金，必須按照招股說明書或其他公開發(fā)行募集文件所列資金用途使用。改變資金用途，必須經(jīng)股東大會作出決議。擅自改變用途，未作糾正的，或者未經(jīng)股東大會認可的，不得公開發(fā)行新股。

1、信息披露：發(fā)行人應(yīng)當依法充分披露投資者作出價值判斷和投資決策所必需的信息，充分揭示當前及未來可預(yù)見的、對發(fā)行人構(gòu)成重大不利影響的直接和間接風險，所披露信息必須真實、準確、完整，簡明清晰、通俗易懂，不得有虛假記載、誤導性陳述或者重大遺漏。

2、保薦人責任：保薦人應(yīng)當遵守業(yè)務(wù)規(guī)則和行業(yè)規(guī)范，誠實守信，勤勉盡責，對發(fā)行人的申請文件和信息披露資料進行審慎核查，督導發(fā)行人規(guī)范運作。

3、注冊程序：發(fā)行人申請公開發(fā)行股票的，在提交申請文件后，應(yīng)當按照國務(wù)院證券監(jiān)督管理機構(gòu)的規(guī)定預(yù)先披露有關(guān)申請文件。國務(wù)院證券監(jiān)督管理機構(gòu)或者國務(wù)院授權(quán)的部門依照法定條件負責證券發(fā)行申請的注冊。

4、募集資金用途：公司對公開發(fā)行股票所募集資金，必須按照招股說明書或者其他公開發(fā)行募集文件所列資金用途使用；改變資金用途，必須經(jīng)股東大會作出決議。擅自改變用途，未作糾正的，或者未經(jīng)股東大會認可的，不得公開發(fā)行新股。