2022期貨基礎(chǔ)知識知識點：基差交易

期貨基礎(chǔ)知識是期貨從業(yè)資格考試必考科目之一，根據(jù)期貨基礎(chǔ)知考試大綱，小編為大家整理了2022期貨基礎(chǔ)知識學(xué)習(xí)筆記：基差交易，正在備考的同學(xué)可以學(xué)習(xí)下。完整版資料，請下載附件查看。

2022年期貨基礎(chǔ)知識知識點速記：套期保值

6、基差交易

基差交易的含義：指企業(yè)在確立點價交易的同時，在期貨市場進(jìn)行套期保值，以降低基差風(fēng)險的操作方式。

點價交易：以某月份的期貨價格為計價基礎(chǔ)，增減雙方協(xié)商的升貼水來確定買賣現(xiàn)貨商品價格的定價方式。點價交易實質(zhì)上是一種現(xiàn)貨貿(mào)易定價方式。在一些大宗商品如：大豆、銅、石油得到普遍應(yīng)用。

點價交易中升貼水確定的因素：

選取的期貨合約月份遠(yuǎn)近。

期貨與現(xiàn)貨交割地點。

期貨交割與現(xiàn)貨交割商品品質(zhì)差異。

基差交易與一般套期保值的區(qū)別：基差交易是一種結(jié)合點價交易與套期保值的交易方式，在期貨套期保值頭寸了結(jié)的時候，對應(yīng)的基差基本等于點價交易時確立的升貼水，減少了基差變動的不確定性。